9月23日夜、レアアース（000831.SZ）は、中國の5つの鉱山からの通知を受け、中國のアルミニウム會(huì)社、中國の5つの鉱山、カン州市の人民政府などがレアアース資産の戦略的再編を計(jì)畫していると発表しました。関連案は最終的に確定されておらず、関連主管部門の承認(rèn)も必要である。

これを受けて、9月24日の終値で、レアアースは49.62元/株で10%上昇し、成約額は67.16億元に達(dá)しました。中國レアアース産業(yè)協(xié)會(huì)のデータによると、9月24日のレアアース価格指數(shù)は252.1ポイントで、昨年5月6日の129.5ポイントからほぼ倍増した。

または南北二大レアアースグループを形成する

レアアース（希土類）の5つの鉱區(qū)が発表されたことに伴い、レアアース（希土類）業(yè)界も大変局を迎えている。

資料によると、中國のレアアース業(yè)界は不法に採掘がはびこり、環(huán)境汚染が深刻で、産出と利潤の不一致を招いた。2019年に工信部がリードして、「5＋1」の南北六大レアアースパターンを形成した。

國金証券研究所は、中國は世界のレアアース資源埋蔵量大國であり、埋蔵量が豊富であるだけでなく、鉱物種とレアアース元素がそろっており、レアアースの品位が高く、鉱點(diǎn)の分布が合理的であるなどの利點(diǎn)があると指摘しています。全國のレアアース資源の98%は內(nèi)蒙、江西、広東、四川、山東などの地區(qū)に分布しています。そして北の軽南の重い分布特徴を持っています。

現(xiàn)在、中國のレアアース総量規(guī)制指標(biāo)はレアアース資源の軽重を區(qū)別して制御しており、すでに包鋼集団、中國五鉱、中アルミニウム公司、広東レアアース、贛州レアアースと廈門タングステン業(yè)の6つの企業(yè)を主導(dǎo)的な業(yè)界発展パターンに形成している。このうち、レアアースは北方のレアアースしかないです。他のいくつかの家はレアアースが重いです。

2014年の初めに、工業(yè)情報(bào)部は関係部門とともに、北京で大型レアアース企業(yè)グループを設(shè)立する特別テーマ會(huì)議を開催し、上述の6つの企業(yè)がそれぞれリードして合併?再編を進(jìn)め、大型レアアース企業(yè)グループを設(shè)立することを重點(diǎn)的に支持すると表明しました。

今回の再編について、百川情報(bào)希土類高級(jí)アナリストの杜帥兵氏は21世紀(jì)の経済報(bào)道記者に対し、「合併後、北方のレアアースはまだ獨(dú)立している。中國のアルミニウム會(huì)社、中國の五鉱、贛州レアアースの3つはいずれも國有資産委員會(huì)の傘下であり、比較的良い合併で、それらを先に合併して新たな中央企業(yè)になる」と語った。

廈門タングステン業(yè)と広東レアアースは今後どう発展するかについて、杜帥兵は、この2つの上場(chǎng)會(huì)社の株主はより多く、國有企業(yè)でもあるが、株価は比較的亂れており、今後も合併する可能性があると考えています。將來的には、北のレアアースグループと南のレアアースグループの2つの大きなグループになります。

レアアースの価格は急騰暴落に別れを告げます。

「両グループが合併すると、少なくとも供給過剰が大幅に増加することはない」と分析した。

華安證券研によると、レアアース業(yè)界はここ10年で四波市場(chǎng)を出てきましたが、波動(dòng)の幅はともに大きく、持続時(shí)間はともに短く、最長の一波市場(chǎng)も一年足らずで、市場(chǎng)のほとんどは供給によって駆動(dòng)されています。

上記の研究報(bào)告によると、中國は豊富なレアアース資源を持っていますが、早くもレアアースの採掘は盲目的で、多くのレアアース加工企業(yè)の無秩序な競(jìng)爭(zhēng)によってレアアースの輸出価格は非常に安くなり、レアアースは「土」の価格しか売られず、中國の貴重なレアアース資源は大量に消費(fèi)されています。

フューストサリバンのデータによると、2020年に世界のレアアースの永久磁気生産量は21.74萬トンに達(dá)し、中國のレアアースの永久磁気生産量は19.62萬トンに達(dá)し、90.25%を占めた。2025年、世界のレアアースの永久磁気生産量は31.02萬トンに達(dá)する見込みで、中國のレアアースの永久磁気生産量は28.42萬トンに達(dá)する見込みです。

中國のレアアース資源を保護(hù)し、レアアース市場(chǎng)を規(guī)範(fàn)化するために、2006年、中國はレアアースの採掘総量指標(biāo)の管理管理を?qū)g施しました。2007年、レアアースの生産は計(jì)畫的な管理に組み入れられて、指標(biāo)の範(fàn)囲外の生産単位はレアアースを採掘して製錬してはいけません。

レアアースの採掘総量指標(biāo)の制御を?qū)g施した後に、國內(nèi)のレアアースの生産量は制御されて、業(yè)界も絶えず規(guī)範(fàn)になります。

上記の分析者によると、過去數(shù)年間、我が國は希土類の生産能力が過剰で、供給が需要より大きいという問題がありました。ここ數(shù)年、新エネルギー車、消費(fèi)電子などの分野での需要が大幅に増加し、需給のバランスが取れ、レアアースの現(xiàn)在の価格を支えています。以前のような暴騰暴落の市場(chǎng)変動(dòng)は再現(xiàn)しにくい。

2020年5月から再びレアアースが新たな市況を抜け出したということですが、これまでとは違って、今回の相場(chǎng)の持続時(shí)間は1年を超えました。また、希土類業(yè)界の主導(dǎo)力は根本的に転換し、過去の供給主導(dǎo)の局面を転換し、新エネルギーなどの需要の大幅な上昇が主要なロジックとなっている。

企業(yè)調(diào)査データによると、2011年以來、中國のレアアース企業(yè)の登録量は変動(dòng)して増加している。2020年に登録量の噴出式が増加し、5850社が登録され、前年同期比127%増加した。2021年上半期に4320社が新たに増加し、前年同期比で102%増加した。

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